Date: 29-04-2025 Digital Publication Services : JABM | JAM | ABMR | ABMCS | BLOG

Undergraduate Thesis

STUDI EMPIRIS TERHADAP FAKTOR – FAKTOR YANG MEMPENGARUHI RETURN SAHAM PADA INDUSTRI FOOD & BAVERAGES DI BURSA EFEK JAKARTA

Thesis Detail
Author HIMAWAN WICAKSONO
Student's ID (NPK) A.2002.1.27217 (AKUNTANSI)
Subject ANGGARAN
Keyword SAHAM
Page(s) 85
Submit Date 25-03-2008
Lecture(s) Dra. EVI MARIA M.Si
Download PDF

Akses/Download file PDF hanya bisa dilakukan di R. Referensi, Gedung Perpustakaan lantai 2

Abstract

ABSTRAKSIPasar modal merupakan tempat bisnis yang sangat menarik bagi pihak-pihak yangberkeinginan memiliki asset finansial di samping fungsi utamanya mempertemukanpihak yang membutuhkan dana dan pihak yang kelebihan dana. Keistimewaan assetfinansial yang tidak dimiliki oleh real asset adalah dapat berupa gabungan daribeberapa investasi yang dibentuk atas tingkat keuntungan dan risiko tertentu.Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan makanan dan minuman denganperiode penelitian yang digunakan dalam penelitian adalah tahun 2003-2005.Pengambilan sampel dilakukan dengan menggunakan metode purposive samplingdengan jumlah 16 perusahaan.Tujuan penelitian ini untuk mengetahui pengaruh return on assets (ROA), debt toequity ratio (DER), price earning ratio (PER) secara bersama-sama maupun parsialterhadap return saham Industri Food & Baverages yang terdaftar di Bursa EfekJakarta, dan untuk mengetahui faktor manakah dari return on assets (ROA), debt toequity ratio (DER), price earning ratio (PER) yang dominan pengaruhnya terhadapreturn saham Industri Food & Baverages yang terdaftar di Bursa Efek Jakarta.Penelitian ini menghasilkan kesimpulan bahwa variabel ROA (X1), DER (X2), PER(X3) memiliki pengaruh signifikan secara simultan terhadap Return Saham (Y) padaperusahaan makanan dan minuman yang go public di Bursa Efek Jakarta. Dari hasilperhitungan diperoleh nilai Fhitung sebesar 3,273 lebih besar dari F tabel 2,84 dengannilai probabilitas sebesar 0,032. Perbandingan kedua nilai tersebut menunjukkanbahwa F hitung lebih besar dari F tabel dengan probabilitas (p) 0,032 lebih kecil (<)dari 5% sehingga Hipotesis Pertama dapat diterima yang berarti bahwa variabel ROA(X1), DER (X2), PER (X3) secara simultan mempunyai pengaruh signifikanterhadap variabel Return Saham (Y) dapat diterima (dibuktikan).Hasil analisis menunjukkan bahwa variabel ROA (X1), DER (X2), PER (X3)mempunyai pengaruh terhadap Return Saham sebesar 0,219. Angka ini menunjukkanbahwa variasi nilai Return Saham yang dapat dijelaskan oleh variabel ROA, DER,PER sebesar 2,19% sedangkan 78,1%, dijelaskan oleh variabel lain di luarpersamaan model. Sedangkan nilai R sebesar 0,468 artinya hubungan antara variabelROA (X1), DER (X2), PER (X3) terhadap Return Saham adalah cukup lemah.Dari hasil uji t di atas diketahui bahwa variabel bebas yang secara parsialmempunyai pengaruh yang signifikan terhadap variabel Return Saham (Y) adalahvariable ROA (X1) dan PER (X3) karena nilai t hitung masing-masing -2,123 dan -2,165 dengan probabilitas (p) 5%, Sehingga keputusanterhadap Ho ditolak dan Ha diterima.iv

 

3.145.57.4